| Περίληψη : | Η παραπάνω εργασία μελετά τις επιπτώσεις των spillover effects που προκλήθηκαν από τις ξένες αγορές προς την ελληνική χρηματαγορά για το διάστημα 2011-2020. Ο σκοπός της παραπάνω εργασίας αποσκοπεί στο να ερευνήσει πως αυτά τα φαινόμενα επιδρούν στην ελληνική χρηματαγορά, με αποτέλεσμα την καλύτερη λήψη μελλοντικών επενδύσεων. Η μεθοδολογία η οποία ακολουθείτε στην εργασία αυτή, αρχικά ξεκινά με μία ιστορική αναδρομή στις αποδόσεις των δεικτών για το μελετώμενο διάστημα και έπειτα στην εφαρμογή στατιστικών μοντέλων με σκοπό την καταγραφή των αποτελεσμάτων. Το μοντέλο μέτρησης το οποίο χρησιμοποιείται για να καταγράψουμε τα spillover effects είναι το MVGARCH και των προεκτάσεων του. Τέλος η δομή της έρευνας χωρίζεται ώς εξής. Αρχικά στο πρώτο κεφάλαιο παρουσιάζεται η βιβλιογραφική επισκόπηση σχετικά με παρελθοντικές μελέτες πάνω στα “spillover effects”, με σκοπό την ερμηνεία αυτών αλλά και τι σημαίνει στη πραγματικότητα αυτό το φαινόμενο καθώς είναι ένα ποιο νέο σε μορφή προβλήματος. Στο δεύτερο και τρίτο μέρος του κεφαλαίου σχολιάζονται κάποιες εισαγωγικές έννοιες της οικονομετρίας, με σκοπό να δώσει στον αναγνώστη μια καλύτερη ματιά της θεωρίας της στατιστικής, αλλά και το πως δομούνται τα μοντέλα μέτρησης τα οποία έχουμε χρησιμοποιήσει σε αυτήν την έρευνα. Το τέταρτο μέρος του κεφαλαίου αναλύεται η μεθοδολογία με την οποία έχει πραγματοποιηθεί η παραπάνω μελέτη, αναφορικά με το τρόπο στον οποίο θα προχωρήσουμε με σκοπό να καταλήξουμε στο αποτέλεσμα το οποίο ερευνούμε. Το πέμπτο μέρος του κεφαλαίου αυτού, παρουσιάζονται τα αποτελέσματα από τοις μετρήσεις που πραγματοποιήσαμε μέσω του προγράμματος e-views, καθώς επίσης και οι πίνακες με τα αποτελέσματα των υπολογισμών και τέλος ο σχολιασμός των αποτελεσμάτων από τοις μετρήσεις που πραγματοποιήσαμε. Στο τελευταίο μέρος της έρευνας παρουσιάζονται τα συμπεράσματα από την έρευνα την οποία κάναμε, με σκοπό να αιτιολογήσουμε πως τα “spillover effects” φαινόμενα επιδρούν στον γενικό δείκτη Αθηνών.
The above research study the consequences of spillover effects caused by foreign markets to the Greek money market for the period 2011-2020. The purpose of the above work is to investigate how these phenomena affect the Greek money market, resulting in better future investments. The methodology that followed in this research, first begins with a historical review of the performance of the indicators for the study period and then the application of statistical models in order to record the results. The measurement model used to record spillover effects is MVGARCH and its extensions. Finally, the structure of the research is divided as follows. Initially, the first chapter presents the bibliographic review of past studies on "spillover effects", in order to interpret them and what this phenomenon actually means as it is a new one in the form of a problem. The second and third part of the chapter comment on some introductory concepts of econometrics, with result to give the reader a better look at the theory of statistics, but also how the measurement models we have used in this research are structured. The fourth part of the chapter analyzes the methodology with which the above study has been carried out, regarding the way in which we will proceed to reach the result that we are researching. The fifth part of this chapter presents the results from the measurements we performed through the e-views program, as well as the tables with the results of the calculations and finally the commentary of the results from the measurements we performed. The last part of the research presents the conclusions from the research we did, in order to justify that the "spillover effects" phenomena affect the general index of Athens.
|
|---|
Copyright © 2013 Βιβλιοθήκη Ο.Π.Α. Με την επιφύλαξη παντός δικαιώματος.