Βιβλιοθήκη ΟΠΑ - Ψηφιακό Αποθετήριο

ΠΥΞΙΔΑ Ιδρυματικό Αποθετήριο
και Ψηφιακή Βιβλιοθήκη

Όνομα χρήστη
Κωδικός πρόσβασης

Συλλογές :	Ιδρυματικό Αποθετήριο ΟΠΑ / AUEB Institutional Repository Σχολή Επιστημών και Τεχνολογίας της Πληροφορίας / School of Informatics Τμήμα Στατιστικής / Department of Statistics Μεταπτυχιακές Εργασίες / Postgraduate dissertations

Τίτλος :	Value at risk : coherent properties within the class of elliptical distributions and estimation procedures

Εναλλακτικός τίτλος :	Αξία σε κίνδυνο: ιδοότητες συνέπειας μέσα από τιςελλειπτικές κατανομές και διαδικασίες εκτίμησης

Δημιουργός :	Bourmpaki, Elli

Συντελεστής :	Γιαννακόπουλος, Αθανάσιος (Επιβλέπων καθηγητής)

Εκδότης :	Οικονομικό Πανεπιστήμιο Αθηνών

Τύπος :	Text

Φυσική περιγραφή :	x, 67σ.

Γλώσσα :	el

Βιβλιογραφική Σημείωση :	Βιβλιογραφία : σ. 67

Περίληψη :	In this thesis, we shall focus on elliptical distributions and the connections to riskmeasurement. We shall present the connection between ellipt ical and sphericaldistributions and provide algorithms for data simulations from this class ofdistributions. We will further present the axiomatic framework for coherent riskmeasures and prove why Value at Risk is not a coherent risk measure. We shall est imateand compute Value at Risk via quant ile, historical simulations methodology andparametric methodology. Finally, we shall compare historical and parametricsimulations of VaR for a portfolio contained of three assets.

Περίληψη :

In this thesis, we shall focus on elliptical distributions and the connections to riskmeasurement. We shall present the connection between ellipt ical and sphericaldistributions and provide algorithms for data simulations from this class ofdistributions. We will further present the axiomatic framework for coherent riskmeasures and prove why Value at Risk is not a coherent risk measure. We shall est imateand compute Value at Risk via quant ile, historical simulations methodology andparametric methodology. Finally, we shall compare historical and parametricsimulations of VaR for a portfolio contained of three assets.

Λέξη κλειδί :	Statistics Statistical mathematics Στατιστική Στατιστικά μαθηματικά

Ημερομηνία :	2014

Αρχείο: ELLI BOURMPAKI.pdf

Τύπος: application/pdf

Είσοδος